和訊財經端 註冊

證券公司5年間助中小企業融資近萬億元

2017-08-11 07:00:38 證券日報 

  在近日舉行的“中國中小企業投融資交易會”上,東興證券有限公司董秘劉亮告訴本報記者,2016年東興證券完成14單股權再融資項目、51只公司債券和企業債券以及10只資產支持證券產品,並幫助77家中小企業在新三板掛牌。

  數據顯示,2012年以來,券商承銷發行的各類中小企業債券和票據合計6307.81億元;中小企業通過新三板市場融資達3336.84億元。

  五類債券助力中小企業

  5年間融資6300億元

  據統計,2012年至今,由券商承銷發行的服務中小企業融資的債券主要有五種,即中小企業集合債券、小微企業增信集合債券、中小企業私募債、小微企業扶持債券、小型微型企業專項金融債。5年間,這些債種分別幫助中小企業融資142.51億元、402億元、1151.62億元、59億元、4530.83億元。其中,世紀證券、平安證券、長城證券國海證券(000750,股吧)、中信證券(600030,股吧)等券商所占份額較大。

  以世紀證券為例,雖然自身規模不大,但在承銷中小企業集合債券方面卻走在了前列。2012年和2013年,世紀證券發行“12蕪中小”和“13雲中小”兩期中小企業集合債,幫助安徽省、雲南省實現中小企業集合債券發行零的突破,為13家中小企業募集資金8.1億元。這不僅為企業緩解了資金壓力,還幫助企業規範了財務制度,提升了管理水平,更借此進入全國資本市場,提升了企業的知名度和市場認可度。

  其中,“13雲中小”總發行規模達4億元,成為國內首只聯合發行人主體均為已改制擬上市股份有限公司的集合債,在“債股聯動”方面起到了帶頭示範作用,並創下債券期限最長、發行歷時最短的發行記錄。世紀證券董事長曾表示,券商的盈利模式正在發生轉變,券商要將業務鏈條拉長,通過債務融資、股權融資等業務和企業客戶共同成長。

  在募資規模最大的小型微型企業專項金融債方面,中信證券走在了所有券商的前列。5年間共承銷了62家,聯席保薦22家,幫助企業募資1401.67億元。2016年,中信證券獲得上交所頒發的優秀公司債券承銷商、地方政府債券優秀參與獎、優秀債券交易商等榮譽稱號。

  新三板掛牌企業

  累計融資超3300億元

  《證券日報》記者采訪的多位券商投行人士都表示,中小企業出於降低資產負債率等需求,在現實操作中更加青睞股權融資。而目前中小企業股權融資的主戰場是新三板。

  數據顯示,截至今年上半年,新三板掛牌公司為11314家。其中逾94%都是中小微企業,平均成立年限9.85年。在激烈的投行業務競爭中,各證券公司一直在思考如何確立戰略定位、調整業務布局,以實現差異化競爭。新三板市場不僅幫助中小企業獲得了融資,同時也使證券公司實現了投行業務突圍。

  以新三板業務綜合排名居前的東北證券(000686,股吧)為例,其推薦掛牌的企業已超300家,位居行業前十。累計為掛牌企業融資超過60億元。東北證券除了推薦企業掛牌外,也積極支持已掛牌企業做大做強,已幫助近20家掛牌企業完成收購或重大重組。

  財通證券新三板業務經歷了從無到有、從小到大的過程:從最新設立時的幾個人到2016年底的140多人;隨著隊伍不斷壯大,公司內設部門也逐漸細化,管理更加規範系統。可以說,新三板市場促進了財通證券的規範化發展。

  近年來,隨著新三板迅速擴容,企業融資額也水漲船高。2014年新三板共實施定向發行327次,融資總額達129.99億元,是2007年至2013年募資總額的3.95倍。而在2015年和2016年,新三板市場的募資總額則分別達到1216.17億元和1390.89億元。2017年上半年,新三板通過股票發行方式擬募集2849.69億元,實際募集金額為626.75億元。

  幫助中小企業融資

  券商各展所長

  雖然體量懸殊,所掌握資源和擅長領域也各不相同,但券商協助中小企業解決融資難問題卻已形成共識,並各顯神通。

  安信證券2013年底成立了中小企業融資部,依托全國168家營業網點,為中小企業提供全面的掛牌和融資業務。安信證券也是前海股權交易中心股東、發起主導券商和推薦會員。2013年5月30日前海股權交易中心開業時,首批掛牌企業有1200家,其中由安信證券推薦的達到53家。

  華泰聯合證券的優勢領域在重組並購方面。自2004年開展並購業務以來,相繼創造了藍色光標(300058,股吧)、掌趣科技(300315,股吧)、東華軟件(002065,股吧)等經典案例。不僅幫助上市公司通過重組做大做強,同時也使被並購的中小企業獲得了所急需的資金。

  全國金融工作會議指出,“把更多金融資源配置到經濟社會發展的重點領域和薄弱環節”“加強對小微企業、‘三農’和偏遠地區的金融服務”,這為證券公司服務實體經濟特別是實體經濟薄弱環節指明了方向。

  多家券商負責人在接受記者采訪時表示,要以服務實體經濟為己任,以建設現代化投行為目標,致力於成為有特色、有品牌價值和影響力、有核心競爭力的現代金融服務商。

(責任編輯:婁在霞 )
看全文
和訊網今天刊登了《證券公司5年間助中小企業融資近萬億元 》一文,關於此事的更多報道,請在和訊財經客戶端上閱讀。
寫評論已有條評論跟帖用戶自律公約
提 交還可輸入500

最新評論

查看剩下100條評論

熱門新聞排行榜

和訊熱銷金融證券產品

【免責聲明】本文僅代表作者本人觀點,與和訊網無關。和訊網站對文中陳述、觀點判斷保持中立,不對所包含內容的準確性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保證。請讀者僅作參考,並請自行承擔全部責任。